Las hipotecas de tasa fija: Versus de tasa ajustable

Las hipotecas de tasa fija y hipotecas de tasa ajustable (ARM) son los dos tipos primarios de hipotecas. Mientras que el mercado ofrece numerosas variedades dentro de estas dos categorías, el primer paso al hacer compras para una hipoteca es determinar cuál de los dos tipos principales de préstamos – la hipoteca de tasa fija o la hipoteca de tasa ajustable – mejor se adapte a sus necesidades.

Las hipotecas de tasa fija

Una hipoteca de tasa fija cobra una tasa fija de interés que no cambia durante la vida del préstamo. Aunque la cantidad de capital e intereses pagados cada mes varía de pago a pago, el pago total sigue siendo el mismo, lo que hace fácil para los propietarios de presupuestos.

El plan de amortización parcial siguiente se muestra la forma en que los pagos de capital e intereses varían a lo largo de la vida de la hipoteca. En este ejemplo, el plazo de la hipoteca es de 30 años, el principal es $ 100.000 y la tasa de interés es del 6%.

PaymentPrincipalInterestPrincipal Equilibrio
1. 23)
2. 23)
3. 23)

Como se puede ver, los pagos realizados durante los primeros años de una hipoteca se componen fundamentalmente de pago de intereses.

La ventaja principal de un préstamo a tipo fijo es que el prestatario está protegido contra cambios repentinos y potencialmente significativos aumentos en los pagos mensuales de la hipoteca si las tasas de interés suben. Las hipotecas de tasa fija son fáciles de entender y varían muy poco de un prestamista a prestamista. La desventaja de las hipotecas de tasa fija es que cuando las tasas de interés son altas, calificar para un préstamo es más difícil debido a que los pagos son menos asequibles.

Aunque la tasa de interés es fija, la cantidad total de intereses que tendrá que pagar depende del plazo de la hipoteca. instituciones de crédito tradicionales ofrecen hipotecas de tasa fija en una variedad de términos, la más común de las cuales son 30, 20 y 15 años.

La hipoteca a 30 años es la opción más popular, ya que ofrece el pago mensual más bajo; Sin embargo, la compensación para que el pago bajo un costo global significativamente mayor debido a la década extra, o más, en el término está dedicada principalmente al pago de intereses. Los pagos mensuales de hipotecas a corto plazo son más altos por lo que el principal se amortiza en un período de tiempo más corto. Además, las hipotecas a corto plazo ofrecen una tasa de interés más baja, lo que permite una mayor cantidad de principal amortizado con cada pago de la hipoteca, por lo que las hipotecas a corto plazo cuestan mucho menos en general.

Las hipotecas de tasa ajustable

La tasa de interés para una hipoteca de tasa ajustable varía con el tiempo. El tipo de interés inicial en un ARM se establece por debajo del precio de mercado de un préstamo de tasa fija comparables, y luego la tasa se eleva a medida que pasa el tiempo. Si el brazo se mantiene el tiempo suficiente, la tasa de interés superará el precio actual de los préstamos de tasa fija.

ARM tienen un período fijo de tiempo durante el cual la tasa de interés inicial se mantiene constante, después de lo cual la tasa de interés se ajusta a una frecuencia preestablecida. El período de tasa fija puede variar de forma significativa – en cualquier lugar entre un mes y 10 años. períodos de ajuste más cortos generalmente tienen tasas de interés iniciales más bajas.

ARM Terminología

Las armas son significativamente más complicado que los préstamos de tasa fija, por lo que explorar los pros y los contras requiere una comprensión de la terminología básica. Aquí están algunos conceptos prestatarios necesitan saber antes de seleccionar un ARM.
Ajuste de frecuencia – Se refiere a la cantidad de tiempo entre ajustes del tipo de interés (por ejemplo, mensual, anual, etc.).
Los índices de ajuste – Ajustes de las tasas de interés están ligados a un índice específico, o punto de referencia, tales como el tipo de interés de los certificados de depósito o de las letras del Tesoro, o la tasa LIBOR.
Margen – Cuando se registra su préstamo, usted se compromete a pagar una tasa que es un porcentaje más alto que el índice de ajuste. Por ejemplo, su tasa ajustable puede ser la razón de la de un año del Tesoro más del 2%. Ese 2% adicional se llama el margen.
Caps – esto se refiere al límite en la cantidad de la tasa de interés puede aumentar cada periodo de ajuste. Algunos ARM también ofrecen tapas en el pago mensual total. Estos préstamos – conocidos como préstamos de amortización negativa – mantener los pagos bajos, sin embargo, estos pagos pueden cubrir sólo una parte de los intereses adeudados. interés no pagado se convierte en parte del principal. Después de años de pagar la hipoteca, su principal adeudado puede ser mayor que la cantidad que pidió prestada inicialmente.
Techo – Este es el tipo de interés más alto que se permite que la tasa ajustable para convertirse durante la vida del préstamo.

ARM son atractivos porque ofrecen pagos iniciales bajos, permiten al prestatario para calificar para un préstamo más grande y en un entorno de tipos de interés que cae, permitir que el prestatario para disfrutar de menores tasas de interés (y los pagos de la hipoteca más bajos), sin la necesidad de refinanciar. La ARM, sin embargo, puede plantear algunos problemas significativos. Con un brazo, su pago mensual puede cambiar con frecuencia durante la vida del préstamo. Y si se toma en un préstamo grande, usted podría estar en problemas cuando las tasas de interés suben – algunos ARM están estructurados de manera que las tasas de interés puede casi duplicar en pocos años.

Que tipo de préstamo es adecuado para usted?

Al elegir una hipoteca, debe tener en cuenta una amplia gama de factores personales y equilibrarlas con las realidades económicas de un mercado en constante cambio. las finanzas personales de los individuos a menudo experimentan períodos de avance y decadencia, las tasas de interés suben y bajan, y la fortaleza de la economía crece y decrece. Para poner su selección de préstamos en el contexto de estos factores, considere las siguientes preguntas: ¿Qué tan grande de un pago de hipoteca puede permitirse hoy?
¿Podría permitirse todavía un ARM si las tasas de interés suben?
¿Cuánto tiempo tiene la intención de vivir en la propiedad?
¿En qué dirección se dirigen las tasas de interés y puede anticipar que esa tendencia continúe?

Una hipoteca puede ser una excelente opción si los pagos bajos en el corto plazo son el requisito principal o si no va a vivir en la propiedad tiempo suficiente para que las tasas aumenten. Si las tasas de interés son altas y se espera que caiga, un brazo se asegurará de que usted disfrute de los tipos de interés más bajos, sin la necesidad de refinanciar. Si las tasas de interés están subiendo o un pago constante y predecible es importante para ti, una hipoteca de tasa fija puede ser el camino a seguir.

Independientemente del préstamo que seleccione, eligiendo cuidadosamente le ayudará a evitar errores costosos.