Cómo invertir en bonos corporativos

Cuando los inversores compran un bono, que están prestando dinero a la entidad que emite el bono. El bono es una promesa de pagar el valor nominal del bono (la cantidad prestada) con una tasa de interés específica adicional, dentro de un período de tiempo especificado. El bono, por lo tanto, puede ser llamado un pagaré

SEE: Introducción Para Bond Invertir vídeo

Tipos de bonos
Los diversos tipos de bonos incluyen los valores representativos gobierno de EE.UU., municipios, hipotecas, bonos y extranjeros respaldados por activos y bonos corporativos.

Los bonos corporativos son emitidos por empresas y se negocian públicamente, ya sea o privada. servicios de calificación de bonos, como Standard & Poors, Moodys y Fitch, calculan el riesgo inherente a cada emisión de bonos – las posibilidades de un defecto o falta de pago – y asignan una serie de cartas a cada número que significa el factor de riesgo.

Evaluación de Riesgos y bonos
Bonos con calificación de triple A (AAA) son los más fiables y menos riesgoso; bonos con calificación de triple B (BB) y por debajo son los más arriesgada. calificaciones de los bonos se calculan utilizando muchos factores incluyendo la estabilidad financiera, la deuda actual y potencial de crecimiento.

En una cartera de inversiones bien diversificado, altamente valorados los bonos corporativos de corto plazo, medio plazo y vencimiento a largo plazo (cuando la cantidad del préstamo principal está programada para el reembolso) pueden ayudar a los inversores acumulan dinero para la jubilación, ahorrar para la educación universitaria para los niños, o para establecer una reserva de efectivo para emergencias, vacaciones o para otros gastos.

SEE: Top 4 estrategias para manejar una cartera de bonos

Compra (y venta) Bonos
Algunos bonos corporativos se negocian en el mercado over-the-counter (OTC) y ofrecen una buena liquidez – la posibilidad de vender de forma rápida y fácilmente el bono por dinero en efectivo. Esto es importante, especialmente si usted planea en conseguir activa con su cartera de bonos. Los inversores pueden comprar bonos de este mercado o comprar la oferta inicial de la unión de la sociedad emisora ​​en el mercado primario. bonos OTC suelen vender en $ 5.000 valor nominal.

compras en el mercado primario se pueden hacer de las casas de bolsa, bancos, operadores de bonos y corredores, todos los cuales tienen una comisión (una tarifa basada en un porcentaje del precio de venta) para facilitar la venta. precios de los bonos se cotizan como un porcentaje del valor nominal del bono, sobre la base de $ 100. Por ejemplo, si un enlace está vendiendo a 95, significa que el enlace puede ser adquirido por el 95% de su valor nominal; una fianza de $ 10,000, por lo tanto, le costaría al inversor $ 9.500.

Pagos de interés
Los intereses de los bonos se paga generalmente cada seis meses. En los bonos de mayor audiencia, estos pagos semestrales son una fuente confiable de ingresos. Los bonos con el menor riesgo pagan menores tasas de retorno. Los bonos de alto riesgo, con el fin de atraer a los prestamistas (compradores), pagan un rendimiento más alto, pero son menos fiables.

Cuando los precios de los bonos bajan, los aumentos de las tasas de interés porque el vínculo cuesta menos, pero la tasa de interés sigue siendo el mismo que su oferta inicial. A la inversa, cuando el precio de un bono sube, las reducciones de los rendimientos efectivos. bonos a largo plazo por lo general ofrecen una tasa de interés más alta debido a la imprevisibilidad del futuro. la estabilidad financiera de una empresa y la rentabilidad pueden cambiar en el largo plazo y no ser los mismos que cuando se publicó por primera vez sus bonos. Para compensar este riesgo, los bonos con vencimientos largos pagan un interés más alto.

Un bono redimible o canjeables es un enlace que puede ser redimido por la empresa emisora ​​antes de la fecha de vencimiento. La desventaja para los inversores, si un bonos de alto rendimiento se llama, es la pérdida de ingresos por intereses por los años que quedan en la vida del bono. A veces, sin embargo, una firma de llamar a un bono pagará una prima en efectivo al tenedor de bonos.

SEE: Encuentra El enlace correcto en el momento adecuado

precios de los bonos se enumeran en muchos periódicos, incluyendo Barron, Investors Business Daily y The Wall Street Journal. Los precios de los bonos son para operaciones recientes, por lo general durante el día anterior, por lo que tener en cuenta que los precios fluctúan y las condiciones del mercado pueden cambiar rápidamente. Una alternativa a la inversión en bonos corporativos individuales es invertir en un fondo de bonos gestionada por profesionales o de un fondo de índice-fijo, que es un fondo pasivo atado al precio medio de una cesta de bonos.

Balance
Una cartera de inversión bien diversificada debe mantener un porcentaje de la cantidad total invertida en bonos de alta calificación de los distintos vencimientos. Aunque ningún bono corporativo es totalmente libre de riesgos, ya veces incluso puede resultar en una pérdida debido a las condiciones cambiantes del mercado, los bonos corporativos de alta calificación podrían razonablemente asegurar un flujo de ingresos constante durante la vida del bono.