Auto-dirigida IRA: Normas y Reglamentos

Ahorrar para la jubilación de una manera eficiente de impuestos es un objetivo importante de cualquier estrategia de planificación de la jubilación. En los Estados Unidos, cuentas de retiro individual (IRA) son una herramienta establecida para la consecución de este objetivo. Estas disposiciones pueden ser estructurados como los planes tradicionales, donde la cuenta se financia con dólares antes de impuestos y someterse a imposición momento de la distribución, o como Roth planea, donde la financiación proviene de dólares después de impuestos y las distribuciones son libres de impuestos.

códigos de impuestos de Estados Unidos requieren una IRA sea un fideicomiso o una cuenta de custodia creada u organizada en los Estados Unidos para el beneficio exclusivo de un individuo o beneficiarios del individuo. La cuenta debe ser gobernada por las instrucciones escritas y satisfacer ciertos requisitos relacionados con las contribuciones, distribuciones, las explotaciones, y la identidad del fiduciario o custodio. Estos requisitos y restricciones relacionadas con el depositario y existencias permitidas de una cuenta dan lugar a un tipo especial de IRA: un auto-IRA (SDIRA).

Individual Retirement Arrangements: autogestionado vs auto-dirigida

En todas las cuentas IRA, los propietarios de cuentas pueden elegir entre las opciones de inversión permitidos por el contrato de fideicomiso IRA, y para comprar y vender esas inversiones a discreción del propietario de la cuenta, siempre y cuando las ganancias de la venta se mantienen en la cuenta. La restricción a la elección de los inversores se debe a que los custodios del IRA se les permite determinar los tipos de activos que van a manejar dentro de los límites establecidos por las normas tributarias. La mayoría de los custodios del IRA sólo permiten las inversiones en productos de gran liquidez, fácilmente valorados como las acciones aprobadas, bonos, fondos mutuos, ETFs y CDs.

Sin embargo, ciertos guardianes están dispuestos a disponer de las cuentas que sostiene las inversiones alternativas y proporcionar el titular de la cuenta con un control significativo para determinar o auto dirigir esas inversiones, sujetas a las prohibiciones establecidas por las normas tributarias. La lista de las inversiones alternativas es expansiva, limitado sólo por un puñado de prohibiciones contra las actividades del IRS no líquidos o ilegales y la disposición de un custodio para administrar la explotación.

El ejemplo más frecuentemente citado de una inversión alternativa SDIRA es propiedad directa de bienes raíces, lo que podría implicar alquiler o una situación de reurbanización. la propiedad inmobiliaria directa contrastes oferta pública de inversiones REIT, ya que éste suele estar disponible a través de cuentas IRA tradicionales. Otros ejemplos comunes incluyen una pequeña empresa de valores, intereses LLC, metales preciosos, hipotecas, sociedades de capital riesgo y los privilegios fiscales.

Ventajas y desventajas de una IRA auto-dirigida

Las ventajas asociadas con un SDIRA se refieren a la capacidad de un propietario de la cuenta para utilizar las inversiones alternativas para lograr alfa de una manera con ventajas fiscales. Las desventajas incluyen los niveles más altos de riesgo asociados a las inversiones alternativas, así como los costos de cumplimiento y riesgos específicos de cumplimiento a un SDIRA. El éxito en un SDIRA depende en última instancia del titular de la cuenta que tenga conocimiento o experiencia única diseñada para capturar las devoluciones que, después de ajustar por el riesgo, superan los rendimientos del mercado.

De la Reglamentación y trampas

Un tema central en la regulación SDIRA es que la auto-negociación, donde el dueño de la IRA u otras personas designadas utilizan la cuenta para beneficio personal o de una manera que evita la intención de la ley de impuestos, está prohibido. Los elementos clave de la regulación y el cumplimiento SDIRA son la identificación de las personas inhabilitadas y los tipos de transacciones que estas personas no pueden iniciar con la cuenta. Las consecuencias de violar las normas sobre operaciones prohibidas pueden ser graves, incluyendo el tener el IRS declarar todo el IRA se consideraba sujeta a su mercado a partir del inicio del año en que se produjo la transacción prohibida, exponer al contribuyente a pagar impuestos diferidos anteriores y un 10% penalidad por retiro anticipado.

Además del propietario del IRA, el IRS identifica a una persona descalificada como cualquier persona que controla los activos, recibos, desembolsos e inversiones, o aquellos que pueden influir en las decisiones de inversión. Esta lista incluye los fiduciarios del IRA de cuenta, el cónyuge del titular de la IRA, descendientes directos y cónyuges de descendientes directos.

Los ejemplos específicos de transacciones prohibidas son demasiado numerosas para enumerarlas, pero hay ciertos principios generales. Entre estos principios, el IRA no puede ser utilizado para comprar acciones u otros activos de una persona descalificada, arrendar activos desde o hacia una persona descalificada, comprar acciones de una corporación en la que una persona descalificada tiene una participación de control, o prestar o tomar prestado de una persona descalificada.